BIST 100 teknik analizi: MACD ile sinyaller
BY Ahmet Demir
|August 19, 2025BIST 100 endeksi, Türkiye’nin en önemli hisse senedi göstergelerinden biri olarak yatırımcıların odağında yer almaktadır. Teknik analiz araçları arasında MACD (Hareketli Ortalama Yakınsama Iraksama) göstergesi, trend dönüşlerini ve momentum değişimlerini anlamada kritik bir rol oynar. Bu makalede, BIST 100 endeksinin güncel teknik durumu ve MACD göstergesiyle alım sinyali veren hisseler detaylı şekilde incelenecektir.
BIST 100 Endeksinin Güncel Teknik Durumu
2025 yılı itibarıyla BIST 100 endeksi, belirli bir yatay kanal içinde hareket etmekte olup, uzun vadede ise yükselen trend çizgisini korumaktadır. Bu durum, orta vadede pozitif bir eğilimin devam ettiğine işaret eder. Ancak, kısa vadeli momentumda bazı zayıflamalar gözlemlenmektedir.
Endeks Seviyesi ve Trend Analizi
29 Ocak 2025 tarihi itibarıyla BIST 100 endeks seviyesi 10.120,59 puan olarak kaydedilmiştir. Kısa vadede yatay kanal hareketi, piyasanın kararsızlığını ve beklemede olduğunu gösterirken, uzun vadeli yükselen trend çizgisi yatırımcılar için umut verici bir sinyal olarak değerlendirilebilir.
Yükselen trend çizgisi, endeksin genel olarak değer kazanmaya devam edeceğine işaret eder. Ancak, kısa vadeli yatay seyir, ani fiyat hareketlerinin sınırlı kalabileceğini ve yatırımcıların temkinli davranması gerektiğini gösterir.
MACD ve RSI Göstergelerinin Durumu
MACD göstergesi (12,26 periyotlu), pozitif bölgede yer almakla birlikte yukarı yönlü momentumun zayıfladığına işaret etmektedir. Bu durum, endeksin yükseliş potansiyelinin sürdüğünü ancak hızının azaldığını gösterir.
RSI (14 periyotlu) ise 58,54 seviyesinde bulunmakta ve nötr bölgede seyretmektedir. Ne aşırı alım ne de aşırı satım sinyali vermemesi, piyasanın dengede olduğunu ve ani hareketlerin sınırlı kalabileceğini gösterir.
Hacim Analizi
Son dönemde işlem hacminde azalma gözlemlenmektedir. Azalan hacim, kısa vadeli yatay hareketi destekler niteliktedir. Hacmin düşük olması, yatırımcıların piyasada temkinli davrandığını ve büyük pozisyon alımlarından kaçındığını gösterir.
MACD Al Sinyali Veren BIST 100 Hisseleri
MACD göstergesi, sıfır çizgisinin üzerinde ve pozitif momentumun devam ettiğini gösterdiğinde alım sinyali olarak yorumlanır. 11 Ağustos 2025 tarihi itibarıyla BIST 100’de MACD al sinyali veren hisseler yatırımcıların dikkatini çekmektedir.
Alım Sinyali Veren Hisselerin Listesi
- Pegasus (PGSUS)
- Yapı Kredi (YKBNK)
- Emlak Konut GYO (EKGYO)
- Girişim Elektrik (GESAN)
- Akbank (AKBNK)
- Katılımevim (KTLEV)
- Gülermak Ağır Sanayi (GLRMK)
- Garanti BBVA (GARAN)
- Oyak Çimento (OYAKC)
- Balsu Gıda (BALSU)
Bu hisseler, MACD göstergesinin pozitif bölgede bulunması ve momentumun yükseliş eğiliminde olması nedeniyle kısa vadede alım potansiyeli taşımaktadır.
RSI ve Stokastik Göstergelerinin Rolü
Alım sinyali veren hisselerde RSI göstergesi 70 seviyesinin altında kalmakta, bu da aşırı alım bölgesine henüz ulaşılmadığını göstermektedir. Bu durum, fiyatların daha fazla yükselme potansiyeline sahip olduğunu işaret eder.
Stokastik ve stokastik RSI göstergeleri de 80 seviyesinin altında seyretmekte olup, alım potansiyelinin devam ettiğini desteklemektedir. Bu teknik göstergeler, yatırımcılara kısa vadede pozitif momentumun sürdüğüne dair ek güvence sağlar.
MACD Göstergesinin Yatırım Kararlarına Etkisi
MACD, teknik analizde trend dönüşlerini ve momentum değişimlerini yakalamada önemli bir araçtır. Ancak, tek başına kesin alım veya satım kararı vermek için yeterli değildir. Yatırımcıların temel analiz, piyasa koşulları ve risk toleranslarını da göz önünde bulundurmaları gerekmektedir.
MACD’nin Temel Prensipleri
MACD, kısa ve uzun vadeli hareketli ortalamalar arasındaki farkı ölçerek piyasanın momentumunu analiz eder. Sinyal hattının MACD hattını yukarı kesmesi alım, aşağı kesmesi ise satım sinyali olarak yorumlanır.
Bu göstergenin en büyük avantajı, trendin gücünü ve yönünü net bir şekilde ortaya koymasıdır. Ancak, yanlış sinyaller de verebileceği için diğer teknik göstergelerle desteklenmesi önemlidir.
Diğer Teknik Göstergelerle Kombinasyon
RSI, stokastik ve hacim analizleri gibi diğer teknik göstergelerle birlikte kullanıldığında, MACD’nin verdiği sinyallerin doğruluğu artar. Örneğin, MACD al sinyali verirken RSI’nın aşırı alım bölgesinde olmaması, sinyalin daha güvenilir olduğunu gösterir.
Hacim artışı da trendin devam edeceğine dair önemli bir teyit sağlar. Bu nedenle, yatırımcılar MACD sinyallerini tek başına değil, kapsamlı bir teknik analiz çerçevesinde değerlendirmelidir.
BIST 100 Teknik Analizinde Dikkat Edilmesi Gerekenler
Teknik analiz, geçmiş fiyat hareketlerine dayanarak gelecekteki fiyat yönünü tahmin etmeye çalışır. Ancak, piyasa koşulları ve dış faktörler analiz sonuçlarını etkileyebilir. Bu nedenle, yatırımcıların dikkat etmesi gereken bazı önemli noktalar vardır.
Temel Analizle Destekleme
Şirketlerin finansal durumu, ekonomik göstergeler ve sektörel gelişmeler gibi temel analiz unsurları, teknik analizle birlikte değerlendirilmelidir. Bu sayede, yatırım kararları daha sağlam temellere dayanır.
Risk Yönetimi ve Pozisyon Büyüklüğü
Yatırımcıların risk toleranslarını belirlemesi ve pozisyon büyüklüğünü buna göre ayarlaması kritik öneme sahiptir. MACD gibi teknik göstergeler, doğru zamanda giriş ve çıkış noktalarını belirlemede yardımcı olurken, risk yönetimi stratejileri zararların kontrol altında tutulmasını sağlar.
Piyasa Koşullarının Takibi
Global ekonomik gelişmeler, siyasi riskler ve likidite durumu gibi faktörler piyasa hareketlerini etkiler. Bu nedenle, teknik analiz sonuçları piyasa koşullarıyla birlikte sürekli güncellenmeli ve değerlendirilmelidir.
Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
- MACD göstergesi nedir ve nasıl kullanılır? MACD, kısa ve uzun vadeli hareketli ortalamalar arasındaki farkı ölçerek piyasanın momentumunu analiz eden bir teknik göstergedir. Sinyal hattının MACD hattını yukarı kesmesi alım, aşağı kesmesi ise satım sinyali olarak yorumlanır.
- BIST 100’de MACD al sinyali veren hisseler hangileridir? 2025 yılı Ağustos ayı itibarıyla Pegasus, Yapı Kredi, Emlak Konut GYO, Girişim Elektrik, Akbank, Katılımevim, Gülermak Ağır Sanayi, Garanti BBVA, Oyak Çimento ve Balsu Gıda MACD al sinyali veren hisseler arasında yer almaktadır.
- MACD göstergesi tek başına yeterli midir? Hayır, MACD tek başına kesin alım veya satım kararı vermek için yeterli değildir. Diğer teknik göstergeler, temel analiz ve piyasa koşulları ile birlikte değerlendirilmelidir.
- RSI göstergesi ne anlama gelir? RSI, bir varlığın aşırı alım veya aşırı satım durumlarını gösteren bir momentum osilatörüdür. 70 üzeri aşırı alım, 30 altı ise aşırı satım bölgesi olarak kabul edilir.
- Hacim analizi neden önemlidir? Hacim, fiyat hareketlerinin gücünü ve devamlılığını gösterir. Yüksek hacim, trendin sağlam olduğunu, düşük hacim ise zayıflama veya kararsızlık sinyali olabilir.
Sonuç ve Yatırımcıya Öneriler
BIST 100 endeksinde MACD göstergesi, yatırımcılara trend dönüşleri ve momentum hakkında önemli ipuçları sunmaktadır. 2025 yılında endeksin uzun vadeli yükselen trendi korunurken, kısa vadede yatay hareket ve momentum zayıflaması gözlemlenmektedir. MACD al sinyali veren hisseler, kısa vadede yükseliş potansiyeli taşımaktadır ancak yatırım kararları verirken diğer teknik göstergeler ve temel analiz unsurları mutlaka dikkate alınmalıdır.
Yatırımcılar, risk yönetimini ön planda tutarak, piyasa koşullarını yakından takip etmeli ve teknik analiz araçlarını bir bütün olarak değerlendirmelidir. Bu yaklaşım, daha bilinçli ve başarılı yatırım kararları alınmasına yardımcı olacaktır.
Join us on social media
Ahmet Demir, mühendislik geçmişini küresel piyasalara ve yatırıma olan derin ilgisiyle birleştiriyor. Problem çözme ve veri analiziyle olan ilgisi, onu ticaret dünyasını keşfetmeye doğal olarak yönlendirdi ve burada son beş yılını pratik stratejiler ve içgörüler geliştirerek geçirdi. Yazıları aracılığıyla, Ahmet karmaşık finansal fikirleri açık ve uygulanabilir bilgilere dönüştürmeyi amaçlıyor. Misyonu, diğerlerini ticarete güvenle ve bilinçli bir zihniyetle yaklaşmaya ilham vermektir.
Related Posts
