Hoán đổi là một khoản phí được ghi có hoặc ghi nợ cho các giao dịch mở của bạn để mang nó qua đêm sang ngày giao dịch tiếp theo. Khi bạn chuyển một vị thế sang ngày giao dịch tiếp theo, bạn sẽ kiếm được hoặc phải trả phí hoán đổi.

Bất kỳ giao dịch mở nào được chuyển sang ngày giao dịch tiếp theo đều có thể phải chịu phí hoán đổi. Thời điểm kết thúc ngày giao dịch được coi là lúc kết thúc giờ làm việc theo giờ New York hoặc 22:00 GMT (giờ Luân Đôn). Các giao dịch mở sẽ tiếp tục tích lũy các giao dịch hoán đổi cho đến khi chúng được đóng.

Các ngân hàng trung ương tăng hoặc giảm chi phí đi vay theo chính sách tiền tệ của họ. Mỗi loại tiền tệ có lãi suất riêng do ngân hàng trung ương quy định. Khi bạn mua hoặc bán tiền tệ hoặc tài sản, phí hoán đổi được tính toán dựa trên chênh lệch lãi suất giữa các tài sản trong ký hiệu. Hoán đổi được tính bằng pip hoặc điểm dựa trên chênh lệch lãi suất giữa các tài sản này.

Ví dụ: giả sử Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) đặt ra lãi suất 5% hàng năm, trong khi Ngân hàng Nhật Bản (BOJ) quyết định lãi suất 0%. Điều này có nghĩa là đồng Đô la Mỹ sẽ mang lại lãi suất 5% mỗi năm, trong khi đồng Yên Nhật sẽ không mang lại lãi suất nào. Vay Đô la Mỹ sẽ phải chịu lãi suất 5% trong khi vay Yên Nhật sẽ không phải chịu lãi suất hàng năm. Vì vậy, bằng cách đồng thời bán Yên Nhật để mua Đô la Mỹ, nó sẽ phải chịu chênh lệch hoán đổi dương 5% mỗi năm. Tuy nhiên, nếu đồng thời bán đô la Mỹ để mua Yên Nhật, nó sẽ phải chịu phí hoán đổi âm 5% mỗi năm.

Sau đó, chênh lệch hoán đổi hàng năm được chia cho số ngày trong năm và được chuyển đổi thành pip hoặc điểm tương đương và được áp dụng cho các giao dịch mở hàng ngày.

Tùy thuộc vào hướng giao dịch và chênh lệch lãi suất giữa hai tài sản trong ký hiệu, bạn có thể kiếm tiền hoặc trả phí qua đêm. Nếu loại tiền hoặc tài sản bạn mua có lãi suất cao hơn loại tiền hoặc tài sản bạn đã bán, bạn sẽ nhận được hoán đổi (trao đổi tích cực). Nếu lãi suất thấp hơn, bạn sẽ thanh toán swap (hoán đổi âm). Hoán đổi ảnh hưởng đến lãi hoặc lỗ chưa thực hiện của các giao dịch đang mở miễn là chúng vẫn mở và được chuyển qua đêm sang ngày giao dịch tiếp theo.

Các ngân hàng trung ương đặt ra lãi suất cho các quốc gia tương ứng của họ và các tỷ lệ này có thể khác nhau đáng kể. Hoán đổi, đặc biệt là trong giao dịch ngoại hối, phụ thuộc vào chênh lệch lãi suất giữa hai loại tiền tệ trong một cặp tiền tệ. Vì vậy, lãi suất khác nhau giữa các quốc gia góp phần tạo ra các giao dịch hoán đổi khác nhau ở các thị trường khác nhau.

1. Đi tới cửa sổ Market Watch trên nền tảng giao dịch MT4 hoặc MT5. MT4 hoặc MT5 sàn giao dịch.

2. Nhấp chuột phải vào công cụ tài chính (ký hiệu) bạn muốn xem tỷ giá hoán đổi.

3. Chọn Thông số kỹ thuật từ menu xuất hiện.

4. Cửa sổ mô tả biểu tượng sẽ mở ra nơi bạn có thể tìm thấy tỷ giá qua đêm trong Hoán đổi mua (đối với vị thế mua) và Hoán đổi ngắn (đối với vị thế bán)